Panel de CEOs - Tema 1: Situación local de la economía y la industria química

Moderador: Marcos de Marchi, CEO de Elekeiroz y Presidente del Directorio de ABIQUIM

¿Qué espera de la economía de su país, y qué impacto va a tener este escenario económico en la industria química en términos de consumo local, producción, desafíos, oportunidades e inversiones?

Daniel González, CEO, YPF

Desde hace tiempo, Argentina está pasando por una recesión profunda, que ha sido acentuada por la volatilidad política que generan las elecciones y un cambio de signo en la administración. Creemos que 2020 va a ser un año donde posiblemente aún no haya crecimiento en la economía. Aunque esta tenderá a estabilizarse y la inflación será más baja, queda una inercia importante que no va a permitir llevar la inflación a tasas comparables a las de otros países. Partiendo de una inflación del 50% en 2019, no cabe duda de que es muy difícil crecer, porque no hay acceso a crédito en este momento.

Esta situación tiene dos tipos de efectos. Para los petroquímicos que se venden localmente, hay una demanda muy contraída, y no esperamos un crecimiento explosivo en el corto plazo. Por otro lado, como consecuencia de la devaluación de 2019, que se suma a la de 2018, los costos en dólares son muy competitivos para todos aquellos productos destinados a la exportación.

Pedro Manrique, Vicepresidente Comercial y de Mercadeo, Ecopetrol

Colombia es uno de los pocos países que está creciendo a un buen ritmo, de 3,2% en 2019, y cuenta con una buena expectativa para 2020. Esto se da en un contexto político muy favorable con el nuevo gobierno de Iván Duque, que ha traído un aire fresco a todo el ambiente de negocios. También tenemos una de las tasas de inflación más bajas de Latinoamérica, con 3,9% en 2019 y un estimado de 3,1% en 2020.

La producción de petróleo es fundamental para la economía, ya que representa más del 40% de las exportaciones de Colombia. Hemos incrementado la producción año a año de manera consistente en los últimos años, y 2019 va a cerrar con una producción de 870.000 barriles diarios de petróleo equivalente, incluyendo unos 100.000 barriles que corresponden al gas natural. De los 870.000 barriles, Ecopetrol produce unos 730.000 barriles diarios, lo que representa un crecimiento del 4% con respecto a 2018. El 50% de la producción de hidrocarburos se exporta.

Ecopetrol es una compañía que se ha venido transformando desde 2015. Con la primera ola de la transformación, logramos unos ahorros y eficiencias de entre US$ 3.000 y US$ 3.500 millones, lo que nos ha permitido aumentar los márgenes. Entre enero y septiembre de 2019, hemos reportado unos resultados financieros muy favorables, y eso nos ha posicionado como la compañía número 1 en Latinoamérica en resultados financieros. Logramos mantener los márgenes de EBITDA en 48%. Con la segunda ola de transformación, que ha comenzado en 2019, esperamos tener ahorros y eficiencias de unos US$ 2.500 millones, a pesar de que el barril de crudo Brent, la referencia con la que exportamos, bajó más de US$ 10 respecto al año anterior.

Con respecto a la industria petroquímica, el crecimiento de la economía está muy atado a la demanda industrial. Aunque solo el 3% de nuestro portafolio son petroquímicos, se trata de productos muy importantes con muy altos márgenes. Solo Ecopetrol, sin contar con nuestra afiliada Esenttia, tiene un negocio de unos US$ 500 millones. Este negocio creció un 30% entre 2017 y 2018, y en 2019, a pesar del reto de la caída de los precios de los petroquímicos, logramos mantener la facturación mediante el incremento de los volúmenes, lo que pensamos hacer también en 2020.

Fernando Musa, CEO, Braskem

Empezamos el 2019 con gran optimismo en Brasil tras las elecciones de 2018 pero, desafortunadamente, el crecimiento no ha sido el esperado. De nuevo, tenemos una visión optimista para 2020, donde se espera una recuperación más fuerte. Para la industria química y petroquímica, la frustración del bajo crecimiento se añadió a un desafío muy grande que hay en Brasil en términos de las muy bajas tasas de utilización industrial, ya sea por falta de competitividad interna por temas logísticos, costos de energía y materias primas, o por la importación de productos de países muy competitivos.

El escenario es que la demanda sigue creciendo a un ritmo ligeramente más alto que el PIB, pero la industria no está experimentando el crecimiento que podría tener. Con la mejora de la economía, debe lograrse un incremento de la tasa de utilización, lo que traerá también una mayor competitividad.

Diego Ordóñez, Presidente, DOW Argentina y Región Sur América Latina

Vemos cosas que nos hacen ver el vaso medio lleno cuando miramos a Sudamérica. Vemos la economía de Brasil retomando el crecimiento en 2020, y eso es muy importante para la industria. En Argentina, sacando incertidumbres que se generaron en 2018 y 2019, también somos positivos. El pueblo ya eligió al nuevo gobierno, y la nueva administración marcará el nuevo camino, lo que quita incertidumbre. Lo que viene no es fácil para Argentina, pero somos direccionalmente positivos.

El vaso medio vacío y preocupante es la tendencia a la violencia tanto física como verbal que hemos visto en países hermanos de Latinoamérica; violencia física en Chile, Bolivia y Ecuador, y violencia verbal en los intercambios que se escuchan entre los líderes que deben trabajar para solucionar los problemas. Esto es algo que complica la realización de los negocios en el corto, mediano y largo plazo. Los desafíos que tiene la región son importantísimos, desde la distribución del ingreso y poder sacar a más personas de la pobreza, y esos desafíos requieren sentarse a conversar. Sentarse a hablar con quien piensa distinto es fundamental. En la industria petroquímica, lo vimos hace casi un año cuando nos sentamos entre socios y competidores a buscar soluciones para el gran problema de la contaminación por plástico. A partir de la diversidad, encontramos soluciones, tanto en términos de tecnología como de estrategias para solucionar problemas.